La anticipación de recibibles es una estrategia financiera comúnmente adoptada por empresas que buscan optimizar su flujo de caja y garantizar liquidez. Sin embargo, se trata de una operación que conlleva riesgos, como la posibilidad de incumplimiento por parte del cedente de los recibibles.
Por eso, además de comprender las particularidades del proceso, contar con un registro de cedentes bien estructurado es fundamental. Plataformas automatizadas como StepFI de Evertec permiten a los gestores de fondos validar los datos de proveedores antes de anticipar los recibibles. Esto no solo eleva la confiabilidad de la información, sino que también minimiza los riesgos de fraude financiero e incumplimiento.
Acompáñenos en esta lectura para entender qué es la anticipación de recibibles en el contexto de los fondos de inversión y cómo un registro de cedentes totalmente automatizado puede reducir riesgos y generar beneficios para los Fondos.
¿Qué es la anticipación de recibibles en los fondos de inversión?
La anticipación de recibibles es una operación financiera frecuentemente utilizada en el contexto de los fondos de inversión. En este modelo, el administrador del fondo adquiere derechos crediticios de empresas proveedoras (cedentes) antes de su vencimiento. A cambio, el cedente recibe capital inmediato, ya descontados intereses y tasas.
Esta práctica permite a los gestores mejorar el flujo de caja, aumentar la liquidez financiera, equilibrar períodos de baja recaudación e incluso habilitar inversiones estratégicas orientadas al crecimiento del negocio.
A pesar de sus beneficios, es una modalidad que requiere atención, especialmente por el riesgo sacado. Si el cliente final no realiza el pago, el riesgo de incumplimiento recae sobre el administrador que anticipó el monto, y no sobre el comprador del recibible.
Por ello, los fondos que operan con anticipación de recibibles necesitan procesos rigurosos y bien estructurados para analizar y validar datos, garantizando la seguridad financiera de estas operaciones. Y es aquí donde cobra importancia contar con un registro de cedentes automatizado y confiable.
Por qué un registro de cedentes eficiente y automatizado es esencial
Para que la anticipación de recibibles con riesgo sacado sea eficiente y segura, contar con un registro de cedentes completo es indispensable. Es en esta etapa donde se registran los datos de quien participará en la transacción como emisor de la cobranza.
Con esta información, los gestores de fondos pueden no solo validar datos básicos, sino también analizar restricciones, historial crediticio y si los cedentes cumplen con las normas internas de compliance.
Pero para que eso sea posible, estos datos deben ser correctos, actualizados y centralizados para permitir un análisis de riesgo preciso, seguro y eficiente.
Un registro de cedentes automatizado también brinda importantes beneficios a las administradoras de fondos, tales como:
- Agilidad operativa: análisis y validación en pocos minutos sin pérdida de calidad.
- Menos errores y retrabajos: reemplazo de procesos manuales por flujos estandarizados y automatizados.
- Calidad y seguridad de la información: datos consistentes y unificados en un solo lugar.
- Eficiencia financiera: decisiones rápidas y fundamentadas para aprovechar oportunidades de liquidez y maximizar retornos.
Un fondo con un registro de cedentes automatizado puede operar con eficiencia incluso ante una diversificación creciente de cedentes, escalando sus operaciones sin necesidad de ampliar su equipo operativo.
Cuando está integrado a bases de datos externas, un sistema de registro de cedentes también aumenta la autenticidad de la información y agiliza la identificación de cambios en el perfil de los cedentes.
Como resultado, genera una capa adicional de protección contra incumplimientos, además de permitir una liberación más rápida del capital, garantizando eficiencia sin comprometer la seguridad financiera.
StepFI: la solución de Evertec para anticipación de recibibles
En las operaciones de anticipación de recibibles, el registro de cedentes es una etapa esencial, pero a menudo burocrática y susceptible a fallas, lo que puede afectar significativamente el retorno financiero de los fondos.
En este escenario, tecnologías como StepFI de Evertec + Sinqia desempeñan un papel transformador, aportando más agilidad, transparencia y seguridad al Fondo. Además de hacer más eficientes las operaciones de anticipación de recibibles con riesgo sacado, esta solución end-to-end también:
- Automatiza el registro y la verificación de datos y documentos legales.
- Permite la firma digital y electrónica de contratos y documentos.
- Está integrada nativamente al FIDC Custodia (Fromtis), registrando datos automáticamente en la plataforma cada vez que un contrato es aprobado y firmado.
Hable ahora con nuestros especialistas y descubra cómo StepFI puede optimizar el registro de cedentes, haciendo que las operaciones de anticipación de recibibles de su empresa sean mucho más eficientes y seguras.
